Został przekopany aby skrócić i jednocześnie uprościć szlak wodny do tego miasta albowiem kręta rzeka Węgorapa była trudnym szlakiem dla żeglarzy.
Istotny w tej wodnej budowli jest fakt, że kanał, w kierunku Węgorzewa, jest przekopany nie od jeziora Mamry lecz od rzeki Węgorapy która bezpośrednio wpada do tego jeziora.
Doskonale to widać płynąc kanałem z jeziora Mamry do Węgorzewa gdzie wyraźnie widać rozwidlenie szlaku ( na lewo Węgorapa na wprost kanał Węgorzewski )
Równolegle do wód kanału od samego Wegorzewa, ściślej od portu jachtowego, biegnie trasa którą rowerem lub pieszo można dotrzeć do jeziora Mamry. Doskonały sposób na aktywną formę wypoczynku